处于子女成长期家庭的教育费用逐渐增加，较高的高等教育费用是家庭理财考虑的重点。这一阶段的理财重点是合理控制支出，妥善安排偿还债务计划，积极投资，做好现金流管理，保持资产的流动性。富晨理财本期推出的2个理财计划，是针对子女成长期家庭而制定的理财计划，供金融理财师参考，为客户制定科学的理财规划方案。
■ 模本1：子女成长期家庭的理财案例（少年期）
【家庭概况】
王女士38岁，某公司项目经理，月收入7000元；先生40岁，某公司部门经理，月收入1万元。此外，他们的年终奖合计1万元左右。家有12岁男孩。目前与先生的父母同住。王女士家的房产价值40万元，其中贷款余额25万元，每月家庭生活开支4500元，贷款月供2000元。家有备用现金和活期存款3万元，定期存款12万元。王女士和其先生均有社保和补充医疗保险，王女士还买过保额10万元的重疾险，但两位老人没有医疗保障。
关注问题及需求：送孩子出国留学是王女士夫妇中长期的目标。
【财务分析】
王女士和先生拥有良好的教育背景和相对稳定的职业，保障也比较全面。家庭年收入21.4万元，处于较高水平；年度结余比例达59.4％，说明其消费比较理性，生活比较节俭，每年有12万元左右的结余。
流动性比率为4.6，流动性资产能支付约4.6个月的日常支出。
王女士家的财务状况比较健康，不足之处是资产结构比较单一，家庭金融资产大部分以银行存款形式存在，收益率较低。
王女士夫妇的理财目标可以概括为三项：一是为老人准备健康基金；二是为孩子积累教育基金；三是为自己做好养老金准备。
【理财策划】
中庸进取型注意投资组合王女士的风险承受能力比较大，投资风格为中庸进取型，追求投资收益，但她对理财知识、投资技巧却了解有限。
首先，建议王女士不要提前还贷，25万元房屋贷款余额是她家唯一的负债，但他们每月的月供2000元并不会造成较大的经济压力和心理压力。
在投资方面，王女士家每年收支结余较多，提高净资产水平的能力较强。像这样中庸进取型的家庭在追求投资收益的同时，要注意进行一些投资组合。
应急基金：现金+活期存款+货币市场基金
建议王女士家保持现有的3万元应急金，但可以和银行约定：超出1万元的部分，购买货币市场基金。这样，在保持资金流动性的前提下，能获得比活期储蓄利率高的收益率。
健康基金：保险+货币市场基金+短债基金
王女士应该为丈夫补充商业健康险，还可以开始购买一些终身寿险附加定期寿险，使每个人的保障额度除了要高于房屋贷款余额外，还要足以支付一定期限内的家庭生活开支。费用方面，全家的年度保费支出宜控制在年收入的10％，即2万元左右。
由于老人年纪较大，已经不能通过商业保险来准备健康基金，王女士夫妇需要通过定期积累来为老人准备专项健康基金。
建议保留5万元定期存款，并每年投入1万元继续积累。由于使用期限的不确定，每年投入部分可以用三分之一购买货币市场基金，三分之二购买短债基金，这样，年收益率大约在2.3％左右。
和活期储蓄相比，这样的组合在保证资金流动性的前提下，提高了资金的收益率。定期存款到期后也按照这样的比例分配。
为孩子购买外币保单
目前留学教育费用的日益高涨，王女士夫妇应为孩子留学提前筹备，建议购买兼具储蓄教育功能的外币保单。外币保单与国内一般保单最大的差异，是外币保单以外币定价。外汇储蓄类保险(外币的教育金保险)、外币投资类保险的推出增加了国内居民的外币投资工具，满足了部分高端客户寻求规避和分散投资风险的需求。外币保单的分红收益较国内保单要高。据预测，目前国外的投资收益要高于国内，例如银行存款利率，美国年利5%左右，欧元区基准利率3.5%，因此较好的外币收益是可以预期的，因此分红水平也就水涨船高。而且外汇资金在国外使用，投资渠道较国内要广得多，不但可以利用外币保单的保险资金进行买卖股票、基金等的积极型投资，而且还可以投资期货和期权等金融衍生工具，因此预期收益更高。
目前外币保单的固定返还金及红利均是免税的，可以实现资产保值和增值；此外，法律上对保险金予以保护，不得用来抵消债务。所以外币保单对于一部分高端客户有较强的吸引力。缓解地下保单压力长期外币保单的推出，不仅可满足投保人的外汇理财需求，还将化解地下保单的产生。
投资基金：股票型基金+债券（债券型基金）
王女士夫妇现有金融资产15万元，扣除3万元应急现金、5万元健康基金后，有7万元可以用作投资。而年度结余再扣除健康的新投入外，还有约10万元可以用于中长期投资。
考虑到投资经验不足，建议购买开放式基金。结合其风险承受能力，用可投资资金的70％购买股票型基金，30％购买债券或债券型基金。购买方式，除了每月用一部分资金定期定额购买外，还可以在市场低点时择机购买。这样的投资组合长期收益率预计可达到8％左右。通过1、2年的投资实践会积累一些经验，再考虑其他投资渠道。
■ 模本2：子女成长期家庭的理财案例（幼儿期）
王先生与王太太同为34岁，儿子1岁半，均为北京户口；双方老人身体还好，轮流来住帮带小孩。王先生工作稳定，王太太今年博士毕业，尚未找工作。家庭现有资产情况如下：年收入在10-15万左右，另外每年还有公集金约1.2万元；现已购置住房一套（现值不低于70万），无任何负债；现有银行1-3年期定期存款约16万（多为1年期），银行理财产品约20万（1年期），可变现保险约3万元（年收益率在3-4％之间），现金资产基本维持在3000-8000元之间。
每年主要支出情况：家庭日常生活支出2-3万之间（另有若干单位发的购物券不计）；孝敬双方父母8000-15000元；夫妻保险支出1.3万元（主险为养老分红），其他不固定支出预算1万元。
保险集其他情况：王先生个人单位有五险一金，但王太太尚未工作没有任何社会保险；但购买有家庭保险（养老分红＋消费型）1.3万元，今年为第三年；未来1-2年内有购车计划，价格在10万左右。
关注问题及需求：目前王太太尚未有工作，王先生的压力比较大。由于是大学毕业到京工作，没有任何基础，所以家庭储蓄率一直比较高，但缺乏理财经验。只是今年出开始陆续购买了一些银行理财产品（20万），主要是打新股或挂钩海外明星基金。目前，经过了多年积累，已有一定基础，家庭生活质量有待逐步提高，适当增加休闲等支出。未来资金需要或理财目标：希望保持有3-5万元随时可动用资产；满足未来儿子教育资金需求；满足未来养老需要；稳步提高生活质量，适当保持财政盈余。目前风险承受能力较高，但风险偏好中等，希望通过稳健的投资组合获得较高的收益。
三口之家，年收入约12.5万元，年支出约6万元，结余比率52％；家庭有房现值不低于70万元，无负债；金融资产约40万元，定存和银行理财产品占90％，总体收益不高，从资产组合来看，风险偏好保守，长期下来，金融资产无法抵御通货膨胀造成的货币贬值风险。夫妻进入中年，将来面临着孩子的教育规划、夫妻养老规划及赡养老人等，生活压力增大，通过合理理财提高资产收益，为将来诸多理财目标的实现做好资金准备是理财重点。
建议：
1、加强家庭的风险管理，丈夫是家庭经济支柱，除社保外，应配置意外伤害综合医疗保险（保障额度10万元）和定期寿险（期限20年，保障额度30万元）。
2、存量金融资产的管理，保留足够的应急备用金，女方暂无工作，活期存款应够1年生活费用，另外，应有能应对意外大额开支的资金，剩余资金可投资银行理财产品10％+债券型基金（参与申购新股的，可关注长盛债券增强）10％+配置型基金30％+股票型基金10％，保守计算，该投资组合（不包括存款）的年收益率在5％以上。
应注意的是，目前你的银行理财产品中有浮动收益类的挂钩产品，某些挂钩类产品收益是不确定的，注意投资风险，因你理财经验不多，应尽量选择固定收益类银行理财产品。关于基金投资，建议先学习，少量金字塔方式分批介入，有了经验后，再适当加大投资力度。成熟市场的经验表明，如果坚持长期投资，股票型基金能够战胜通货膨胀率。我国股权分置改革完成后，证券市场发生了根本性变化，虽然仍有很多不完善的方面，但以机构投资者为主的市场正逐步走向成熟，任何投资都会有风险，但是，不投资，通货膨胀会逐渐吞噬你的资产。你可借助基金专家理财，使资产稳健增值，为夫妻养老等积累资金。
